戰(zhàn)略上看多，戰(zhàn)術(shù)上謹慎操作！
現(xiàn)在的市場其實很多個股為跌到了比較有性價比的時候了，特別是不在風(fēng)口的不斷陰跌的很多公司，跌出了機會，可以慢慢積極起來了，黎明前是最黑暗的。但是方向上目前還不確定，關(guān)注自己的票，處理好手上的票即可。不管咋樣，調(diào)整好心態(tài)。這個位置如果指數(shù)要帶量突破派節(jié)前紅包，大金融有可能異動。
NOR Flash
每天給自己增強一個意識：2025年將迎來端側(cè)AI的爆發(fā)，字節(jié)正在引領(lǐng)端側(cè)AI革命！
昨天，端側(cè)AI、物聯(lián)網(wǎng)模組、SoC芯片以及相關(guān)的AI玩具、AI眼鏡等分支集體大漲。而相對忽視了另一個重要分支——NOR Flash。跟端側(cè)SoC一樣，端側(cè)AI的增加也會導(dǎo)致NOR Flash價值量翻倍提升。另外NOR Flash產(chǎn)業(yè)本身處于一輪庫存周期底部，2025年價格有望反轉(zhuǎn)。
所以后續(xù)炒作也會發(fā)展到NOR Flash，也有望成為端側(cè)AI時代彈性最大的產(chǎn)業(yè)環(huán)節(jié)之一，類似5G創(chuàng)新周期中的光模塊和PCB，可以提前關(guān)注提前準備起來。
兆易創(chuàng)新、恒爍股份、東芯股份、普冉股份、北京君正
機器人
英偉達機器人技術(shù)業(yè)務(wù)副總裁Deepu Talla到訪北京國地中心，表示將在2025年推動雙方進一步深化合作。國地中心專家表示，2025年人形機器人量產(chǎn)可期，預(yù)計2025年產(chǎn)值將翻倍至53億元，2029年有望突破750億元。國地中心將推出人形機器人2.0版本“Deep Snake”，并強調(diào)行星減速器等核心技術(shù)的重要性。
日本哈默納科的諧波減速器與行星減速器技術(shù)領(lǐng)先，并開發(fā)出搭載微型諧波減速器的靈巧手，在減速器領(lǐng)域位居全球前列。
國內(nèi)同時具備行星和諧波減速器制造能力、通過滾插路線能夠?qū)崿F(xiàn)大規(guī)模量產(chǎn)降本的供應(yīng)鏈企業(yè)代表廠商包括綠的諧波、中大力德、豐立智能等。但是這幾個票目前的位置不太好參與，回調(diào)之后可以參與，謹慎追高。
看圖形鼎智科技、禾川科技、貝斯特走趨勢，恒而達、匯川技術(shù)、科德數(shù)控、日發(fā)精機位置偏低，都可以關(guān)注。當(dāng)然市場最強的是長盛軸承，但是弊端就是位置偏高，考驗操作，能力強者關(guān)注。
全志科技
下一個廣和通，字節(jié)端側(cè)最后的大贏家。SOC板塊固有的節(jié)奏：從開發(fā)者的探索階段(樂鑫)-->高水準的定義階段(瑞芯微)-->配合大客戶的工業(yè)級量產(chǎn)階段(全志科技)；全志作為SOC，藍牙，wifi，NPU能力全覆蓋的工業(yè)級玩家，可以一站式全面滿足字節(jié)的所有需求。
目前字節(jié)已經(jīng)加速進展到了最后一個工業(yè)量產(chǎn)階段，全志已經(jīng)對接上字節(jié)，接下來就是進入標準簽約放量流程。字節(jié)做事情進程神速，別的客戶1-2年完成的節(jié)奏，字節(jié)這邊個把月搞定，產(chǎn)業(yè)化落地迅速進展到了全志科技的這個階段。
機器人核心SOC:全志科技持有深圳安創(chuàng)，間接持有宇樹科技股權(quán);小米機器狗cyberdog也選用了全志的解決方案;目前手握各大頭部廠商訂單，核心卡位確認。傳統(tǒng)業(yè)務(wù)Q4重大拐點:23/24年最差的時間過去了，25年不考慮豆包機器人等創(chuàng)新業(yè)務(wù)凈利潤2.6-3e業(yè)績保底，業(yè)績處于重大拐點。
全志科技：產(chǎn)品已進入小米Cyber Dog 、湯姆貓AI陪伴機器、Acer Iconia Tab A8、工業(yè)自動化等領(lǐng)域。
AI眼鏡方面，國星光電還沒表現(xiàn)，也是繞不開的票，繼續(xù)關(guān)注。
（來源段實）
